⑴ 程序化交易的經驗之談（二）
網名「我是傳奇」，CCTV證券資訊頻道《期貨時間》期貨兵器譜實盤展示賬戶「倚天劍」打造者。
簡介：父親因腦瘤去世，家境一貧如洗，欠了外債。 就讀初一，下學期因付不起學費放棄學業。
到福建德化陶瓷廠做陶瓷,生活堅苦，與六七個老鄉擠在一個十幾個平方的房間里吃住。
每餐吃一元一斤的豬皮和到山上採的野筍。 白手起家，經過12年努力，現在成長為20餘家連鎖美發店的老闆,年營業收入4000多萬。
2003年開始接觸股票投資，2009年底參與期貨交易，2010年實現了期貨程序化自動交易。2010年收益率85%，2011年收益率54.8%，2012年收益67%左右，期間最大回撤13.8%。
投資是這樣子的，我之前是做股票的，那做股票是就是很業余的在做，就是買進去不看了，買了一支中國平安，從116塊錢一直開始買，買到60幾塊錢還在買，均價在68塊錢，最後一路跟下來跟到19塊8，是這么一個情況。後來就接觸到了程序化，是在09年的時候接觸到程序化。
自從有了程序化，我的人生命運就改變了。接下來我們從09年講起，這是我在做的一個貼子，這個是第一個帳戶，入金了5萬塊拆滑錢，第一天就干到了35000，第一天的數據沒有，所以從35000開始做記錄，一天就虧掉了15000塊錢，為什麼呢？就是因為文華的那個，用文華做的我開始滿倉，因為文華有一個指令叫測試，一測試任何一個模型進去，都是一條曲線，好直啊，覺得是找到了聖杯，就開始猛倉干，第一天就虧掉了，虧完了之後開始反省總結一下。最後去學習。之後就開始用手工來做，那個時候還不會用程序，總結一下下來做到最大虧損是22％，那我就覺得好像不行啊，我就總結一下了一下：虧錢我覺得主要的原因是什麼呢？第一個是滿倉交易，倉位很重，那時候3萬多塊錢我做螺紋鋼基本上是滿倉，那個時候我在論壇上面寫的是說，大概還有兩個月時間我就寫目標了，我說我的目標是過年春節前收益30％。所以太盲目了，完了以後覺得自己是有一個聖杯放在手上，勝率都很高，反正就是都能掙錢，那其實現在反過來看，這是很錯誤的一個想法；第二個就是品種單一，那個時候是只做螺紋鋼的；第三個就是手工交易，因為那個時候程序自動化還真不會寫，那怎麼辦呢？那就開始劃線，達到這個條件以後，我就開始買入，但是在極端的行情過程中，根本是來不及做開平倉的。你看到價格以後你再去掛單、填單、買入，真正掛進去的時候如果在極端的過程中，你是掛不進去的。掛進去價格已經早遠離了，你再撤再掛那就離的很遠了。所以這個其實是很有錯誤的；還有第四個是沒有可靠的歷史數據，只做手工統計，後期才知道誤差非常大，那個時候激情是蠻好的，用手工在做，厚厚的一個本子，基本上都統計完了。從上證300開始統計，之後再開始統計期貨，那個時候我印象很深的是什麼？就是期貨還沒接觸就做股票，那股票就是有這樣的一個想法，上漲5％我就給它買進去，當它採用的跟蹤止損，跌了5％我就把它賣掉，這個想法讓我走到了程序化這條路上來，那個時候就是我找我的外甥，我計算他記，從1992年開始算，一直算過來，感覺收益挺好，那後來才知道這裡面還沒有加誤差，就是滑點沒加，手續費沒加，還有一個就是日內波動這塊的高低點沒加，相當於就是程序裡面的未來函數。所以我總結一下的這四點對我第二個交易帳戶幫助蠻大的，脫離了之前的那種很盲目樂觀，滿倉心理的交易了。有這個經歷我覺得蠻好，虧錢不是壞事，只要正確面對它能夠總結一下出經驗來，那一定是好事。
這條曲線不是很漂亮，是從2010年5月份到現在的數據。可以看到這一段做的非常不好，但是我保持了一個真實性，今天在這里不是帶多少方法給各位，我覺得還有我的總結一下的一個失敗的經驗。總體來說還是有利潤的，我總結一下了橘御拆一下掙錢的主要原因，第一圓棗個就是資金管理，我覺得如果說一個帳戶我們要想把帳戶做到贏利，我覺得資金管理是應該排在第一位的；第二個就是順勢交易；第三個是多品種、多策略、多周期的一個組合；第四個就是執行。從開始到這個過程中我認為掙錢的主要的因素。那什麼是資金管理？就是在我的交易裡面我只看兩點，第一個就是最大回撤，第二個是總贏利除以總虧損，作為兩個重要的考量指標。最大回撤可以看到在這一段最大回撤是多少，就是從這個位置到這個位置，最大回撤是22％，剛剛達到在這個位置。第二個就是趨勢交易，那現在在做的話就是相當於趨勢發生的必經之路，我通常用的是周期突破，均線交叉，波動性特徵這些作為一個程序的一個主要的思路。第三個的話是多品種、多策略、多周期的一個組合，那它主要的作用是能平滑資金曲線，提高資金的一個使用率。第四個就是百分之百的執行，我認為只有堅定的執行策略才能完美的運行。很多人就是在執行的過程中容易出現一個問題就是今天不執行了，明天不執行，這種容易出現一個問題是什麼呢？可能是說一虧錢你覺得就產生恐懼，你可能停一天，當你停了一天以後，你覺得確定那一天確實讓你少虧了。但是經常發生這種事情，容易出現一個什麼情況？就是大行情也未必能抓得到。雖然事後你看到這個信號是發出來了，但是好像跟你真實帳戶是沒有關系的。
在我執行的過程中，我從這邊到這里有一個例子，就相當於在這個位置，前期大概我只有兩到三次是沒有100％執行，後面都是100％執行。就是盤中我從來不去干預它，為什麼呢？因為印象很深的有一次在這個前面這個位置，那個時候股指還是蠻好做的。開進去以後，開始波動，波動很大，往上漲，那我是做多的，看到掙錢了，那個時候盯著盈虧數據心會跳的。往上上去以後，一會又下來了，打到哪裡呢？打到我的成本價，迅速又往下，打到哪裡了？打到虧的比較多。差一點點打到止損，那個時候我在想，還好，還好沒打到止損，上去了，上去以後賺了一點點，我成本價上賺了一點點。那時候我心裡就很糾結了，我在想要不要平，如果下去了我現在平我就賺了。那個時候就一狠心就平掉了，平了以後後來的事情就發生了。發生了什麼？就是價格波動了兩下，還好，下來了，後來「咻」一下子一個大漲，就相當於造成了一個什麼？看程序那天是賺了很多錢，其實那天我並沒掙錢。那次給我重大的反省就是我再也不能幹這種蠢事了。那個時候我有個習慣就是每天都貼圖，貼在哪裡呢？那我就在那個論壇帖子上發誓就是從今以後我再也不犯類似的蠢事，因為有了那個發誓，我接下來基本上沒有碰到過手工干預，但是這是第一次教訓。
第二次，也有個手工干預，大概在這個位置，當然那個手工干預原因我覺得很正常，就是我給自己定了一個目標，我說等我的帳戶有贏利了，這個大帳戶有贏利了400萬的時候，給我自己一個小獎勵。完了以後那天剛剛好，達到了400萬的贏利，那個時候我就想，要不要平呢？不平就沒了，那個獎勵沒了，後來就糾結了半天，我說好，那今天就平吧，我就找我那個助理說，平掉，一平少賺了幾十萬，又沒了，那次少賺幾十萬我覺得沒有什麼糾結的，因為這個屬於一種比較平淡的一種過程，但如果說像前面這種的，我認為是很不正常的。
很看中贏虧的時候，程序賺了一點的時候就心裡會跳的，虧了一點心裡會跳，那麼我覺得做程序化可能未必是好事，所以我們最終必須要做到一個是百分百執行策略。只有你堅定執行，那我們這樣的策略，你的歷史測試才算數，就是說你的信號才能夠成為你真正的帳戶裡面的錢。還有一個我覺得就是行情配合，我覺得從2010年5月份到現在的贏利，我認為不是說我的策略有多好，最關鍵的就是可能我的運氣比較好一點，選擇了做這個品種，換句話說，這個品種它還是有一定的行情。那麼這種情況，我們只能說是有行情我們就掙錢，沒行情那我們就認虧唄，是這么一個理解。
⑵ 什麼是程序化交易
所謂程序化交易 所謂程序化交易是一種交易形式.而不是交易方式!更不是獨特的交易方法. 程序化交易是通過自己運用技術指標的固定現象自動發出交易指令的一種交易形式,也就是說程序化交易的核心是你對交易技術的運用能力的反應,與你是不是電腦專家沒關系.蓋茨不懂的期貨交易技術的話,他再怎麼弄程序化交易也是要虧的!推薦閱讀周期蓄勢待發 商品緩步下行膠市仍處於尋底過程中2012年有色金屬將黯然失色糖價跌燃敏破6500地方收儲或啟動2012年鋼價走勢或將前低後高需求拖累PVC難改弱勢格局信心略恢復甲醇步入盤整期2011期貨產品創皮雀枝新領跑者系列訪談 有人說他費盡心血研究模型,而自己對電腦知識又很熟悉,編寫語言很熟練,為何就是一直虧呢?你的模型盈虧與你對電腦知識的掌握毫無關系.你必須先擁有自己長期穩定贏利的指標系統.並且這個系統在你實踐中已經是駕輕就熟的成為你的一種交易習慣後才可以變成模型.我想像不出一個電腦專業人員在那兒閉門造車做模型的樣子.但我知道這種人很傻.而且會很慘! 期貨交易技能與學習的道理一樣,沒有任何捷徑可走.只有踏踏實實的去虧,虧五年你能穩定贏利的話,那是你的幸運,虧八年你能穩定贏利的話,那值得祝賀.虧十年你能達到穩定贏利的話,那說明你沒選錯這行! 程序化交易是自動化交易的母體,這兩個之間有區別,很多人把程序化交易與自動化交易混為一談是不對的!程序化交易是利用自己的交易技術經驗信號變成程式化的電腦語言後的自動信號現象.自動化交易則是把這種自動信號自動變成交易行為的現象. 我們目前支持自動化交易的軟體還有欠缺,經紀公司更少.但這不影響我們程序化交易.只要你的模型信號沒問題的話,手動操作就可以,事實上更多的交易系統是除了模型信號外還有其他輔助指標,這樣的模型信號更適合手動交易.因為有些模型信號用主觀能過濾.用程序不能過濾! 【免責聲明】本文僅代表作者本人觀點，與和歲搜訊網無關。和訊網站對文中陳述、觀點判斷保持中立，不對所包含內容的准確性、可靠性或完整性提供任何明示或暗示的保證。請讀者僅作參考，並請自行承擔全部責任。
⑶ 客觀認識程序化交易
程序化交易與量化投資的區別
程序化交易是什麼？量化投資又是什麼？事實上，我們中的絕大部分人並沒有嘗試了解程序化交易和量化投資的正確概念，而是籠統地將兩者畫了等號。更多所謂的評論者則直接把高頻交易與低延時交易混為一談，指鹿為馬，誤導公眾輿論行吸睛之實。
在最早期紐約證券交易所(NYSE)的定義中，程序化交易是指包含15隻股票以上、成交額在100萬美元以上的一籃子交易，2013年8月NYSE取消了定義中總價值100萬美元以上的條件。在後來的市州寬粗場實踐中，程序化交易的對象擴大到各個交易所上市的股票、期貨、期權等，是由電腦直接發出下單指令並自動執行的。
隨著金融衍生品的不斷豐富，程序化交易成為機構投資的重要交易實現手段，解決了機構迫切需求的批量下單、全市場不間斷交易、減少沖擊成本等問題。這是一種技術手段，用軟體下單替代了人工委託。機構採用程序化交易手段是希望在盡可能減少市場沖擊的條件下，加速價格的形成，例如VVAP、TWAP等演算法交易都是十分基礎的程序化交易，其本身並不會放大漲跌幅。
量化投資的概念更加廣泛一些，通常我們理解以數據模型為內核，以程序化交易為手段，能夠自動識別投資機會並自動觸發交易的系統性投資方法才是量化投資。不難看出，量化投資是投資的一種套路，而程序化交易只是一種客觀的交易實現手段。極端一點來說，與場內喊單相比，投資者通過各種軟體報單到經紀公司前置機，之後進入交易所撮合成交的過程其實也是程序化交易。
我們不能簡單地把量化投資理解成程序化交易，更不能簡單地把程序化交易理解成高頻交易，量化是道，程序化是術，不應該被混為一談，量化投資在國內還有巨大的發展潛力。國內出台的一系列抑制過度投機的措施雖然將量化投資一並連累，但其出發點仍然是針對那些可能擾亂市場秩序的程序化交易行為，以維護市場公平性。具體的方法可以商榷，但釐清概念、區分種類對監管者和從業者來說是不可或缺的前提。
程序化交易在爭議中成長
在金融歷史的多個時期，程序化交易與市場的劇烈波動都被聯系起來，多個國家都曾經出現過打壓程序化交易的階段性舉措，但同時也有眾多的研究成果顯示程序化交易並未破壞市場的穩定性，大量的實證研究表明，程序化交易與市場價格波動沒有必然聯系，也沒有證據顯示指數套利加劇了市場價格的波動。
金融交易史上從來不缺乏魔鬼交易員，胖手指事件可謂比比皆是，但為什麼程序化交易會格外引發市場的關注呢？筆者認為，巧檔這與程序化交易一旦出問題，有可能在極短的時間內導致非常嚴重的後果，並有可能引起整個市場的連鎖反應密不可分。加之程序化交易的「黑箱」特性，經過媒體的宣傳發酵之後，令整個過程更加撲朔迷冊鎮離，比起簡單的胖手指事件更具新聞性。
而事實上，在全球金融市場耳熟能詳的幾個惡性事件中，出錯的程序化交易與魔鬼交易員相比並沒有在破壞力方面更為驚人。
2015年6月，德意志銀行在倫敦的外匯部門的一名交易員將一訂單中的「凈值」錯誤處理為「總額」，令德銀向一家美國的對沖基金客戶白白送出了60億美元，緊急協商之後，德銀於次日收回了這筆款項，震驚的德銀馬上運行了高管調整。
比起德銀這一次的幸運，2010年5月瑞穗證券操盤手在J-COM公司股票上的一次胖手指事件令瑞穗證券最終經濟損失超過300億日元。
另一個廣為流傳的事件是2005年6月，一名富邦證券公司的經紀人在接受客戶交易委託時，將英文數字8000萬(eighty million)元誤聽為80億(eightbillion)元。結果當日11時33分至11時40分之間，台灣股市大盤指數從6284.82暴漲到6342.45點，百餘股票漲停。
而在標志性的程序化交易事故中，首屈一指的當數騎士資本的交易故障，以及Sarao利用程序化交易導致2010年美股閃崩這兩大事件。
2012年8月1日，當時全美最大的做市商、高頻交易領先機構騎士資本在此前一天更新做市部門的交易系統時出現誤操作，向市場發出了許多針對NYSE股票的錯誤報價，導致150多隻股票價格異常波動，在不到一小時內巨虧4.4億美元。該事件的直接後果是曾經風光無限的騎士資本被競爭對手收購才得以避免破產。
2010年5月6日，美股市場神秘暴跌9%，道指在幾分鍾內大跌近1000點。漫長的調查持續了5年，直到2015年37歲的交易員Navinder Singh Sarao在英國被捕。美國司法部在一份聲明中表示，美國正在尋求引渡。據披露，美股閃崩當天，Sarao通過分層演算法及spoofing演算法操縱標普500E-Mini指數獲利90萬美元，而美股投資者在幾分鍾內因閃崩損失了近1萬億美元。
此外，近年來包括西班牙股票交易所IBEX、東京交易所、CME在內的全球多家主要交易所也都曾出現過因系統問題導致交易暫停的事故。自程序化交易逐漸為市場所認知以後，各國監管機構對其運行約束與管理的措施就從未停止過，包括對於影響市場穩定的重大事件的責任人追訴民事責任。
總之，破壞市場交易秩序的並不是程序化交易技術本身，那些出問題的程序化交易與胖手指事件一樣，背後的違法、違規行為，流程缺失以及交易機制漏洞才是這類事件的始作俑者。
⑷ 程序化交易歷史
程序化交易是一種在計算機和網路技術的支持下，瞬間完成你預先設置好的組合交易指令的一種交易手段。
程序化交易的優勢：用的是人的思想，但是電腦去執行，電腦執行有2個好處：（1）首先執行得快，電腦下單比人操作快，同樣的機會，電腦下單能抓住，人下單未必能抓住。（2）有了程序化，一個人可以讓10台電腦同時去執行自己的交易思想，一個人可以操作更多的賬戶，更多的資金。
也正是基於以上因素，機構大都採用用程序化交易，可以說程序化是機構的必備工具。也正是因為機構採用了程序化，才有了「散戶賺錢是偶然的，機構賺錢是必然的」的結果。
隨著程序化交易隊伍的高速發展，可以說，現在程序化交易的年增長率近200%，在從事程序化交易時，有人歡喜有人愁，有些朋友就疑問了，程序化燃褲交易，能成功嗎？
關於這點，古期因為與這方面的客戶接觸較多，可以說小有心得，我客觀的說說我的看法.
先說誤區：當前的程序化交易新手，普騙存在三個誤期
一，認為程序化交易那是一種神器，用這個都會賺錢？
二，認為要想暴利，大賺那要用程序化交易
三，小用一小段時間後，認為程序化交易毫無用處？
要認識程序化交易，我們就應該先認識他的優點與缺點
程序化交易的優點，網上有講很多，但歸綜結點，我認為最主要有兩個：
一是，規避人性情緒波動弱點，這點相信大家都認同，也都清楚，至於網上所講的（有助於嚴格的止損和風險控制，有助於事先計劃周全等，都是這個優勢的延伸）
二是，降低滑點成本.有些朋友可能不理解，特別是一些網路硬體設備較差的，說我用程序化交易的最大問題就是滑點，你怎麼還說有助於滑點成本，有時一次滑點就好幾個價位的.但為什麼我們人工操作時，大家一般都不說滑點呢？因為人工操作，你的滑點根本無從計算起，但他的滑點是確實存在的.我假設一個例子，比如，我今天突破昨天的最高點，要開多，程序化交易，他能瞬間反應，瞬間馬上發單這個時間在幾十毫秒內就能完成.手工呢，就算你用一鍵下單，你看到他突破了，要一個反應過程吧，打開一鍵下單要一個時間吧，手數價格弄好按下單，要時間吧，這個時間最少三秒鍾.這期間的滑點差距，不用我再說了吧.
有得就有失，程序化交易也有缺點
他最大的優點是規避人性情緒，最大的缺點也是人的即時意志無法傳到程序，特別是如突發新聞，突發政策狀況.這是程序化交易的最大不足.但這個缺點是有辦法削弱及規避的，特別是消息弱勢群體，程序化交易的處理有可能比你人為還好，這就是程序化交易小周期化，小周期化的程序化交易，政策等外界影響是最小的，因為他能及時的反應在價格上，程序化交易也能及時的調整他的交易.這也是為什麼像國外的成熟量化公司，大部份做的是小周期類的一個原因.
我看到市場有些在賣日線交易策略，說大周期的程序化策略容易成功，小周期的程序化策略較難成功，其實這種思想是有問題的，或者說有一定欺騙性的，與其說大周期的程序化策略容易成功，不如說，大周期的程序化策略歷史測試容易得高分，因為他K線數據少，很好做過去歷史數據的過度擬合啊，結果，以前歷史測出來一個一個很好看，像日線級別周期，一年才200多根K線，三年也才600多根嘛，過去大趨勢都知道了，調整下參數，很容易就得出好成績了，但那有用嗎？沒有用，實盤會死得很慘.
所以，在同樣的測試周期下，小周期策略的報告比大周期策略的報告，如果說成績一模一樣，小周期策略不用說，更具說服力，也更具實盤效果.
古期講得有些偏題了，回到主題，程序化交易，能成功嗎，有人成功嗎？我覺得這個問題根本不是問題，因為，每年這么多人涌進來程序化交易，就說明問題了，大家都不是瞎子或笨蛋，沒有優勢，誰會被吸引起來，西蒙斯比巴菲特還高的收益率也說明了這一點.
程序化交猛巧易，是可以成功的，但要擺正心態，程序化交易，不是聖杯，不是每個人用都一定成功，他只能說是一種工具，一種相對手動交易來講，優勢非常明顯，有助於提高成功性的一種工具.如何用好這個工具，才是關鍵.利枝段鍵劍，傷人，用不好也傷已.
程序化交易的最終化，也不是暴利，使用程序化的最終目標，應該是讓你的投次更傾向於穩定，如西蒙斯等人，每年百分之幾十的利潤穩定增長，這才是程序化的最終目標.所有程序化成功的公司，他們也沒有你想像中的暴利等情況出現.如果，你抱著暴利心態而來，想一年翻個好幾番，那你最終的結果，必然是失望而歸.
你好！ 進行程序化交易的優點 1、避免了人為的主觀性 避免人為主觀性既是程序化交易的優點也是程序化交易的缺點，在進行期貨交易時，正是人的主觀判斷得以利潤的攫取，有一部分非常優秀的炒單手在期貨市場的交易中獲得了巨大的利潤，他們的主觀性是程序化交易所不能替代的。
但是，更多的投資者的主觀性可以說在期貨市場的交易中是不合理的，該進場的時候退卻，該離場的時候卻是猶豫。採用程序化交易可以避免這些思想也就是避免絕大多數人在期貨交易中不恰當的主觀性。
程序化交易最後獲得的利潤會低於優秀炒單手的利潤，卻會大大高於普通投資者的收益。 2、極大的分散了投資風險 期貨市場的交易很大程度上是博取概率事件的勝率，沒有人能保證每筆交易的盈利。
因此，這就需要我們分散我們的交易，同時對多個品種交易，同時採用不同的交易策略對一個品種的交易。這些如果通過人工來完成必將耗費大量的人力，且無法避免一些人性的弱點。
採用程序化交易可以完美完成上述策略，達到最大限度的風險分散。 進行程序化交易的缺點 1、出現大幅的資金回撤 有些程序化交易模型從長期看是盈利，但是短期內可能會出現巨幅的資金回撤。
部分投資者對程序化交易認識比較模糊，認為程序化交易就是一台賺錢的機器。永遠盈利。
這些投資者在這種資金回撤下就可能難以繼續進行程序化交易，從而錯過後期出現的大幅盈利。 2、或將加劇金融風險 1987年美國股市暴跌的罪魁禍首一度被認定是期現市場的程序化交易。
當時的情況是股票期貨低於股票價格，指數套利者將買入期貨並賣出股票，如果股票價格下跌的幅度遠遠不夠，投資組合保險公司將賣出期貨合約，造成期貨市場新一輪的下跌，這導致指數套利者進一步賣出股票，從而形成自我強化拋售的下跌周期。不管1987的股災是否是程序化交易造成，但是期間程序化交易至少起到了推波助瀾的作用。
國內股指期貨一而再，再而三的推遲上市時間，監管部門或許也是處於這樣的擔憂。
1、程序化交易反應速度快於人腦
手動交易時，從眼睛看到到大腦確認再到按鍵買賣至少需要1~2秒的時間，期貨價格瞬息萬變，1-2秒足以讓價格跑遠，這樣會提高我們的交易成本，如果長期累積下來，也損失了一筆不小的財富。
而程序化交易由電腦盯盤，從信號發出到電腦下單交易僅需要幾毫秒時間（1毫秒=千分之一秒）。在瞬息萬變的交易市場裡面，這種速度可讓我們在機會出現時第一時間進出場，降低交易成本，讓交易者積累更多的財富。
2、程序化交易沒有人性的弱點
人手交易的最大障礙是什麼？是交易者內心的思想波動。因為人的大腦每時每刻都在涌現出不同的想法。這些想法有可能會對交易思路造成干擾。明明有的時候按規則要止損了，但是有可能就因為交易者心裏面的一絲猶豫，而導致錯過了最好的平倉時機，令虧損擴大。
程序化交易的最大特點是克服了人手交易的不確定性，電腦本身沒有感情，可嚴格按照程序化的設定不間斷地連續交易，完全可實現人腦無法達到的穩定性。3、程序化交易可復製成功
人只有兩隻眼，同一時間只能觀察一個合約，但每天存在交易機會的合約有很多，您只能愁於空有一身好本領，卻無法分身把收益最大化。
而程序化交易可同時監測幾十個合約、周期，只要把您成功的交易經驗轉化程序化可讀懂的語言，程序化就可幫您復製成功。
程序化也是研究的平台
計算機的最大特點是高效率的數據運算和高智能的數據分析，1分鍾周期一天有225根K線數據，按照每年250個交易日計算，如果想要分析出1分鍾周期一年的均線走勢，我們需要計算至少5.6萬根K線數據，這個統計由人來完成可能需要幾天，但計算機只需要幾秒鍾。我們可利用程序化語言將想要統計的數據告訴計算機，由計算機幫我們完成計算，例如挖掘歷史行情研究K線震動幅度和行情漲跌的規律、探究開盤跳空幅度和當日行情漲跌幅之間的規律等等。
當我們覺得自己似乎發現了一些規律希望驗證時，程序化平台自帶的效果測試功能可幫助我們在歷史數據上驗證規律是否有效，策略是否可行。我們還可通過程序化平台自帶的策略優化功能對思路進行完善，大大縮短了投資者確立自己交易策略的時間。
量化投資就是以數據模型為核心，以程序化交易為手段，以追求絕對收益為目標的一種投資方法。從廣義來說，程序化交易就是量化投資；但從狹義來說，程序化交易就是一個交易手段。就國內而言，目前對於程序化交易的定義基本取廣義定義，即量化交易。其中量化交易又可以分為三大類：對沖套利類、投機類和高頻類。
程序化交易是證券交易方式的一次重大的創新。傳統交易方式下，一次交易中只買賣一種證券，而程序化交易則可以藉助計算機系統在一次交易中同時買賣一攬子證券。根據美國紐約證券交易所 （NYSE） 網站2013年8月份的最新規定，任何一筆同時買賣15隻或以上股票的集中 *** 易都可以視為程序化交易*，在之前的NYSE程序化交易還包括了一攬子股票的總價值需要達到100萬美元的條件。
目前，關於程序化交易，學術界和產業界並沒有一個統一權威的定義，在國內，通常意義下的程序化交易主要是應用計算機和現代化網路系統，按照預先設置好的交易模型和規則，在模型條件被觸發的時候，由計算機瞬間完成組合交易指令，實現自動下單的一種新興的電子化交易方式。也就是說，國內資本市場對程序化交易的理解，不再如NYSE那樣著重突出交易規模和集中性，而只強調交易模型和計算機程序在交易中的重要性。
程序化交易系統是指設計人員將交易策略的邏輯與參數在電腦程序運算後，並將交易策略系統化。
當趨勢確立時，系統發出多空訊號鎖定市場中的價量模式，並且有效掌握價格變化的趨勢，讓投資人不論在上漲或下跌的市場行情中，都能輕松抓住趨勢波段，進而賺取波段獲利。程序化交易的操作方式不求績效第一、不求賺取誇張利潤，只求長期穩健的獲利，於市場中成長並達到財富累積的復利效果。經過長時期操作，年獲利率可保持在一定水準之上。
程序化交易的買賣決策完全決定於自己的交易理念系統化、制度化的邏輯判斷規則，透過電腦的輔助，將各種交易理念轉化為電腦程序語言的一種交易模式，即由電腦來代替人為發出買賣訊號，再根據系統使用者發出的委託方式，由電腦自動執行下單程序。所以，程序化交易可以避免突發事件的發生使得投資者自己毫無防備，因此，天津方正中期濱海營業部可以為您提供程序化交易投資建議。
⑸ 10本程序化交易入門經典書籍
目則念昌前市面上關於孫扒股票、期貨交易類的書籍不計其數，相信大家有限的精力無法悉數閱讀，並且其中相當一部分所闡述的理念、交易方法其實是錯誤的，盲目閱讀更可能南轅北轍。高嫌每位量化投資者在入門階段應樹立正確的交易理念、交易邏輯，在此基礎上再採用正確的方法交易，才能具備市場贏家的素質。
資料包內含我精心挑選的 十本程序化交易入門經典書籍 ，均為高清掃描版PDF。這十本書涵蓋對市場內在運行邏輯正確的理解；可以形成量化規則並且被過去或者國外的股票、期貨市場證明是有效的交易方法；如何對策略以及投資組合進行風險管理；有效的入門級交易策略源碼等，都可以在書中學習到。
閱讀這套書籍能幫助量化投資者建立正確的交易理念，並基於書中思路開發出能在實盤盈利的量化交易策略。
福利大禮包部分截圖如下：
⑹ *量化交易 如何建立自己的演算法交易.PDF
在股票市場中交易過兩、三年的人，幾乎都有一套自己的交易方法。
雖然你有方法但如果還沒有形成交易系統，那也先別著急去勉強建立,因交易系統是自然形成的.並不可人為刻意能建起來的。就好比計劃經濟與市場經濟不斷的適應市場的變化，時間長了，如果你還能在市場中生存.交易系統自然形成。而如果過早的固定自己的交易行為使之系統化，固定不變，在沒有充分的了解市場的前提下，面臨的只能是品嘗失敗。
一套自己的交易系統，不是一勞永益的蓋世絕招，而是你對市場每一個細微之處都能深入了解---達到很細微.並且很全面。要總結經驗，形成框架，這個框架就是你對市場的初步認識，它決定著你的行為，也就是你的交易。隨著研究的深入，逐漸系統化，而這個框架至關重要，決定你今後的發展方向，不要去計劃什麼，在你眼前只有一個目標，深入分析市場，不斷實踐總結，周而復始，直到有一天你的交易系統就會自然成型。
曾有一個用波浪理論的高手和我交流，他說其經常能夠預測到價格波動的高低點，並且因此而獲利。但總體上的交易成績並不是很理想。
在我的大多數朋友開始向我學習的時候，幾乎都有一些實戰經驗，事實上，很多人的成績相當不錯。但是在交易的系統性方面，卻有明顯的欠缺。
如果你想長期穩定的獲利，那麼整體的交易應該是一個過程，而絕不是簡簡單單的一次預測或者一次全倉買入。其間至少包括：
另一方面，大多數投機者相信有一個通向市場的魔術：一個指標，一個形態，或者一個機械的交易系統，他們還肯定一小部分人正在使用著-------我在網上還見過售價24萬元的一個公式，據說可百戰百勝--------他們努力的想揭開這個魔術的秘密，從此而獲利。
正確答案是:有，且答案就在你自己身上。
我可明確的告訴你：成功交易的一個秘密就是找到一套適合你的交易系統。這交易系統是非機械的，適合你自己個性的，有完善的交易思想、細致的市場分析和整體操作方案的。
交易系統，或說系統的交易方法，才是你長期穩定獲利的正確方法。